苏州大水，“民饥，不待奏辄发米20万斛以赈”，救了40余万灾民，同僚对邢宥这种专擅的做法深表忧虑，但邢宥颇不以为然，毅然说道民命危在旦夕，如果等待呈报批准才开仓救济，那就来不及了，专擅之罪，我一人担当。邢宥此举，得到明宪宗的谅理，对他赐勒褒奖，苏州民众对邢宥更是赞颂不已。

因为邢宥“素廉介，及治苏，严而不苛”，所以被宋杰荐于朝，提升为浙江布政司左参政，巡抚南畿，总督兵民财赋，兼理浙江喜湖抗三府粮储。邢宥在任期间，经常“询官治，察民隐，奖廉能，黜贪懦，枉奸宄，抑豪右，事无微钜，靡不悉心”。据明史记载，邢宥罢黜不称职的属吏共170余人，同年冬季，邢宥兼理两浙盐政，“法罪伪造”。

53岁的钦差大臣邢宥，巡抚江南浙江二省，“凡一应军务，民情利病，官吏黜陟，悉所从宜处置，免其先奏”。邢宥向朝廷请求辞官，经再三请求，皇帝才批准了他，邢宥辞官后，回到故乡文昌市水吼村，在东昆港北湄的山丘上盖了一间“湄邱草亭”，以读书写作自娱，因此自号“湄邱道人”。虽到晚年，仍手不释卷，足迹未尝至城市，著有湄邱集十卷，今存二卷。

邢宥寿终正寝，享年65岁，皇帝闻其死讣大为悼惜，派遣广东承宣布政司右参政谢璃谕于家设祭皇帝在祭文中对他予以表彰“早擢贤科，授任风纪，进秩专庆，茂著循良之绩“，内阁大学士丘濬撰墓志铭，都察院右都御史戟缙撰行状，对其生平有高度的评价。,